Вклады в валюте в банках Беларуси для россиян — доходная альтернатива

Валютные депозиты по-прежнему защищают накопления россиян в кризис сильнее, чем рублевые, как это ни прискорбно для национальной экономики. Достаточно взглянуть на график девальвации рубля и данные по инфляции за последние два года. При этом процентные ставки, особенно средних и мелких по объему банковских вкладов в евро и долларах, стремятся если не к символической единице (а то и ниже), то точно делают бесперспективной надежду заработать дополнительный доход. На этом фоне валютные вклады соседней Белоруссии выглядят более чем привлекательно.

Процентные ставки

Говорят, тропа финансового туризма не зарастает в эту страну не только из России, но и из Европы, где доходность банковских вложений держится около нуля уже не первый год. А кое-где вообще достигла отрицательных значений. Справедливости ради уточним, что иностранцев, желающих стать белорусскими вкладчиками, не очень много. Поскольку очевидные плюсы в виде повышенной в два раза ставки (а в некоторых случаях и в десять раз больше, чем в той же валюте на родине) сопровождаются определенными минусами, и даже рисками. Подробнее об этом читайте далее.

Из 31 банка Белоруссии (сравните с российским порядком в шесть сотен учреждений, имеющих разрешение ЦБ РФ на прием вкладов населения) самыми великодушными на высокие ставки валютных депозитов, как ни странно являются «дочки» российских крупнейших банков. Тех самых, что дома в щедрости со своими вкладчиками давно не замечены. Впрочем, величина процента определяется скорее потребностями разбалансированной экономики страны в отдельно рассматриваемый момент времени, а не жадностью финансистов.

Как видно из таблицы – Евро особенно выгодно вкладывать в белорусские банки, если сравнивать их ставки с российскими. Здесь разница в доходе может достичь 10 раз. В это же время «белорусский» депозитный Доллар доходнее отечественного лишь в 2-3 раза. Видимо, белорусским внешнеэкономическим агентам европейская валюта именно сейчас нужна гораздо больше, чем нашим. Но и долгосрочно стабильной такую необходимость ожидать нельзя ни от одной из этих двух стран, где экономика оказалась в заложницах у политики.

Если посмотреть на депозитные ставки в России, то самый «дорогой» валютный вклад сегодня предлагает полностью государственный Россельхозбанк (шестой по величине банк в стране, при этом бывший глубоко убыточным по итогам прошлого и позапрошлого года). Однако его 3,95% годовых предназначены лишь для капиталов свыше 3 000 000 долларов. Намного менее богатые вкладчики могут рассчитывать на максимальную ставку 3-3,6% в других российских финансовых организациях, причем хоть и не во многих, но сразу в нескольких. Разброс сроков таких инвалютных сбережений лежит в диапазоне 1-4 года, что, безусловно, хорошо для клиентов, привыкших выбирать детально. Хотя это уже и не будет выбор из представителей десяти крупнейших кредитных учреждений РФ, которые по традиции считаются самыми надежными.

Если говорить о перспективах изменения доходности депозитных предложений в России, то уже ясно, что в сентябре у нас ставки будут только снижаться, продолжая тенденцию много месяцев подряд. Об этом говорит такой рассчитываемый ЦБ показатель, как «базовый уровень доходности вкладов» для граждан. Нормальными, на взгляд Банка России, в сентябре будут годовые проценты: 0,69-2,85% для долларов и 0,42-1,65% для евро (в зависимости от срока). Превышение на 2-3 процентных пункта этих индексов банкам грозит увеличением для них суммы, отчисляемой в фонд страхования, чего они стараются избегать.

О перспективах динамики ставок в Белоруссии говорить еще сложнее. Достаточно вспомнить, что за 2016г ставка рефинансирования Нацбанка снизилась с 25 до 18 процентов (а пик регулярных колебаний в последнюю пятилетку там достигал 45%). Что пока не сильно отразилось на доходности банковских депозитов в долларах и евро – они с начала года подешевели примерно на 0,5 процентных пункта.

Условия

Но прежде чем ехать в Белоруссию за выгодным вкладом советуем учесть несколько моментов, влияющих на конечный результат. И это не только расчет будущего дохода, должного окупить затраты на поездку в соседнюю страну.

Далеко не каждый белорусский банк предоставляет клиентам возможность дистанционного управления своими счетами (открытие нового, закрытие, перевод, пополнение через банк-онлайн). Даже если такая услуга есть, чтобы стать вкладчиком, нужно хотя бы единожды физически посетить офис кредитного учреждения на территории другой страны для идентификации и заключения договора (по типу ДБО). Сделать то же, находясь в России, пусть и в московской «голове» дочернего банка, – вряд ли получится. Ведь по закону это разные юридические лица, зарегистрированные в разных юрисдикциях, хоть и связанные одними учредителями. Условия договора в некоторых случаях требуют личного присутствия владельца при каждом пополнении счета (будь то очередной допвзнос или просто возможность зачислений только наличных средств). Такие детали лучше уточнять заранее, каждая кредитная организация вольна устанавливать свои правила.

Рассчитывая на дистанционные безналичные операции, учтите два тарифа: за валютный перевод из российского банка и за зачисление денег в зарубежный. Здесь, как правило, сумма оплаты немаленькая, даже если это будет между «дочками» одного финансового учреждения с таким же названием. Еще одна комиссия – за годовое обслуживание. Такая будет взиматься при использовании белорусской карты, без которой дистанционное управление маловероятно (но есть и другой вариант с текущим счетом без привязанной карты). В общем, без внимательного изучения сборника тарифов обоих банков (в РФ и Белоруссии) – не обойтись, если планируется переброска средств туда и обратно.

Конвертация одной валюты в другую – вообще особая статья затрат, способная уменьшить любую выгоду. Также учтите, что на покупку наличной валюты в Белоруссии с некоторых пор действует 30-ти процентный налог, взимаемый в обменных пунктах.

Налоги

Следующий момент связан с налогообложением. С апреля текущего года доход по вкладным операциям физических лиц в Белоруссии облагается подоходным налогом 13%, иностранцы здесь не исключение. Правда, есть льготы: владельцы валютных депозитов сроком более 2-х лет все же освобождаются от сбора. В остальных случаях за вкладчика перечисления в налоговые органы Белоруссии делают сами банки в автоматическом режиме. Соглашение о двойном налогообложении между нашими странами предусматривает лишь частичный (10%) зачет суммы налога на вклад, оплаченного в Белоруссии нашим гражданином. Россиянину дома придется самому подавать декларацию: во-первых, уведомляющую отечественные власти о получении за рубежом дохода (нарушение карается штрафом), во-вторых, позволяющую оплатить уже российский НДФЛ в размере лишь 3% от дохода, заработанного за границей (что дополнительно увеличивает все налоговые затраты российского вкладчика в обеих странах еще и на эти 3%).

При выборе вклада учтите, что в Белоруссии действуют безотзывные и отзывные депозиты. Первые (у нас такие пока не введены законодательством) – не предусматривают возврат средств до окончания срока договора. Вторые (более привычные для россиян) – можно забрать и раньше, по желанию вкладчика, но договорная ставка отзывного вклада изначально ниже на несколько процентных пунктов. На доходность также влияет срок размещения.

Риски

Основные риски для вкладчика любой страны – это внезапное банкротство финансовой организации или изменение правил финансовой системы страны не в интересах ее простых пользователей.

От первого риска защищает система страхования вкладов, которая в Белоруссии обещает возврат полной суммы депозита вне зависимости от её величины. И даже без обязательной конвертации иностранной в национальную валюту (сравните с нашими ограничениями в 1,4 млн. рублей, плюс выдача валютного вклада только рублями) при наступлении страхового случая. Да и случаев таких за последние десять лет в Белоруссии было всего два. Что, впрочем, совсем не гарантирует отсутствие массовых банкротств в будущем, учитывая сложную экономическую ситуацию внутри государства.

Именно неустойчивая к стрессам слабая экономика дает повод инвесторам крепко задуматься перед принятием решения. Авторитарная политическая система всегда предполагает вероятность неожиданного изменения правил игры руками государства в дни серьезного кризиса. Например, могут реализоваться такие вероятности (из опыта в других странах с похожими проблемами): введение ограничений на свободное хождение иностранной валюты (в том числе на вывод из страны или снятие со счета), принудительная конвертация, введение невыгодного фиксированного курса, изменение правил страхования и прочего финансового законодательства. Поэтому инвесторам не лишним будет следить за растущими рисками выбранной юрисдикции (вспомните хотя бы ситуацию перед внезапной заморозкой вкладов на Кипре в 2013 году).

Кстати, белорусские банки уже вводили в недавнем прошлом временные лимиты на объемы снятия денежных средств. В трудные времена там практиковались и предварительные заявки, подаваемые владельцами счетов в офис банка лично, за несколько дней до расходной операции. Что осложняло жизнь иностранным вкладчикам, физически удаленным от банка.

Быть готовыми к неожиданным переменам полезно не только клиентам белорусских банков. Понимание описанных здесь рисков поможет выбрать лучший варианта вкладчику любой юрисдикции.

Оксана Лукьянец, эксперт Вкладвбанке.ру

04.09.2016